에이에스텍 상장일, 공모가 넘길까

12월 28일은 자외선 차단 원료 제조 기업 에이에스텍 상장일 입니다.

에이에스텍은 어떤 기업이고, 수요예측과 공모청약 경쟁률 등을 바탕으로 공모주 상장일, 공모가를 넘어설 수 있을지 종합적으로 체크해 보도록 하겠습니다.

에이에스텍(453860)은 어떤 기업?

에이에스텍은 자외선 차단 원료 제조 기업으로 UVA 차단용 물질인 DHHB 원료를 국산화에 성공 했습니다.

2019년 국내에서 처음으로 Uvimax DHHB 원료를 개발해 2020년 글로벌 화학기업 A사에 공급하며 글로벌 유기 자외선 차단 시장에 진입한 기업입니다.

UVA 대표적 차단 원료 Uvimax DHHB과 TDSA, UVA, B 동시 차단 원료 Uvimax BEMT, UVB 대표적 차단 원료 Uvimax EHT 등을 주요 제품으로 보유하고 있습니다.

에이에스텍은 합성 기술을 바탕으로 DHHB 원료를 제조해 양산할 수 있는 국내 유일 업체입니다.

에이에스텍이 생산중인 유기 계열 자외선 차단제 원료는 다수의 특허가 존재하는 산업으로 글로벌 화장품 업체 및 글로벌 대형 화학업체가 특허를 통해 자사의 물질과 제조 방식을 보호하고 있습니다.

에이에스텍 관련주는 있을까

에이에스텍 지분구조상 관련주는 없습니다.

에이에스텍은 상장 후 자외선 차단 관련주, 화장품 관련주 등으로 테마군을 형성할 수 있을 것으로 기대됩니다.

에이에스텍 실적(재무제표)

에이에스텍 실적을 체크해보면 지난해 기준 약 321억원의 매출과 45억원의 영업이익, 18억원의 당기순이익을 기록했습니다.

올해 3분기 기준, 348억원의 매출로 이미 지난 한 해 매출을 뛰어넘었고, 영업이익은 83억원, 당기순이익은 64억원으로 지난해 실적을 뛰어 넘었습니다.

2020년 90억원 대비 최근 3년 간(2020~2022년)의 회사 평균 매출액 성장률은 90%에 달하고, 같은 기간 평균 영업이익은 3억원에서 45억원으로 262% 상승하며 설립 후 사상 최대 성과를 기록하기도 했습니다.

또한 상장 후 고객사 물량에 선제적으로 대응하기 위해 충남 장항에 제2공장을 증설할 계획으로 착공 예정 시기는 내년 상반기입니다.

에이에스텍 공모와 공모가

에이에스텍은 이번 상장 공모로 총 1,407,000주를 100% 신주모집으로 공모하고, 공모가는 28,000원으로 확정되었습니다.

에이에스텍 공모가 산정 과정이었던 수요예측 과정을 체크해 보도록 하겠습니다.

에이에스텍 수요예측 결과

에이에스텍은 지난 11월 7일부터 13일까지 5일간 1,969곳의 국내외 기관투자자가 참여한 수요예측에서 629.95대1의 수요예측 경쟁률을 기록했습니다.

수요예측에 참여한 1969곳 중 1906곳이 에이에스텍 측이 제시한 공모가 밴드(21,000 ~ 25,000원) 상단 초과로 공모가를 적어냈고, 42곳이 공모가 밴드 상위 75% 초과 ~ 100% 이하를 적어냈을 정도로 수요예측은 흥행에 성공했습니다.

결국 에이에스텍 공모가는 밴드 최상단을 넘어 28,000원으로 상향 확정되었고, 11월 16일부터 17일까지 공모주 청약을 진행했습니다.

에이에스텍 공모 청약 경쟁률

에이에스텍은 이번 상장 공모주 1,407,000주 가운데, 75%인 1,055,250주를 기관투자자에게, 25%인 351,750주를 일반투자자에게 최초 배정했고, 이대로 최종 배정 및 납입까지 완료되어 상장일을 앞두고 있습니다.

지난 11월 16일부터 17일까지 미래에셋증권을 통해 진행된 에이에스텍 일반 공모주 청약에서 1374.49대1(비례 2749대1)의 청약 경쟁률을 기록했습니다.

청약 증거금이 6조 7,687억원 가량 모인 만큼 수요예측에 이어 일반 공모주 청약에서도 흥행에 성공했습니다.

에이에스텍 기관투자자 의무보유 확약 기간별 배정 현황

에이에스텍 공모주 기관투자자 의무보유 확약 기간별 배정 현황을 살펴보면 기관투자자에게 배정된 1,055,250주 가운데, 85.12%인 898,223주가 의무보유 미확약 물량입니다.

에이에스텍 보호예수 확약 물량을 체크해보면 15일 확약 물량이 0.28%(3,003주), 1개월 확약 물량이 6.19%(65,308주), 3개월 확약 물량이 4.31%(45,495주), 6개월 확약 물량이 4.10%(43,221주)입니다.

의무보유 미확약 물량 비중이 높은 편이기 때문에 이는 에이에스텍 상장일 주가에 부담을 줄 수 있습니다.

에이에스텍 주요 제품별 매출 현황

에이에스텍 주요 제품별 매출 현황을 체크해보면 올해 상반기 기준 디에틸아미노 하이드록시벤조일 헥실벤조에이트(이하 ”DHHB”)는 자외선 차단제와 다른 화장품 제품에서 일반적으로 UV 필터로 사용되는 유기 화합물인 ‘Uvimax A’ 제품 매출 비중이 가장 높게 나타나는데, 특히 수출 비중이 높습니다.

에이에스텍 최대주주

에이에스텍 최대주주는 윤종배 대표이사 외 자사주 포함 37.12%(2,100,000주)입니다.

이 외에도 박종성씨와 에이제이엘앤케이신기술사업투자조합이 각각 15.03%(850,000주), 10.98%(621,327주)를 보유하고 있습니다.

에이에스텍 상장일, 최대 주가는 얼마?

에이에스텍 상장일 시초가는 공모가(28,000원)의 60~400% 사이에서 결정됩니다.

즉, 에이에스텍 상장일 시초가는 16,800 ~ 112,000원 사이에서 결정되고, 에이에스텍 상장일 최대 주가는 112,000원까지 상승할 수 있습니다.

에이에스텍 상장일, 공모가 넘길 수 있을까

에이에스텍은 이번 상장 공모자금을 제2공장 증설을 통한 생산 설비 확대와 신규 자외선 차단 원료 개발 등에 사용할 예정입니다.

에이에스텍은 수요예측과 일반 공모주 청약에서 흥행에 성공해 기대감만으로는 상장일 공모가를 넘어설 가능성이 비교적 높습니다.

다만 전체적인 시장 흐름이 좋지 못하거나 기관투자자에게 배정된 의무보유 미확약 물량 비중이 높기 때문에 이는 에이에스텍 상장일 주가 흐름에 변수가 될 수도 있습니다.

공모주 청약 받으신 분들을 위해서라도 에이에스텍 상장일 공모가를 넘어 강한 상승 나오길 바라며, 향후 상장 프리미엄이 제거되고, 차트 추세가 만들어진다면 기술적분석 등을 통해 에이에스텍에 대한 포스팅을 다시 진행하도록 하겠습니다.